Optionen förföll, stängdes eller utnyttjades – vad händer med premien och vilket år?

Vad guiden tar upp

Här gäller det bara fysiska personer som beskattas enligt inkomstskattelagen (ISkL) och börshandlade optioner. Allt nedan bygger på Skatteförvaltningens detaljerade anvisning Beskattning av derivatinstrument (VH/3412/00.01.00/2022). Enligt punkt 2.4 tillämpas bestämmelserna om överlåtelsevinst på optioner.

Den allmänna delen – hur optioner och derivat beskattas, skattesatserna, ett exempel med en säljoption – finns i artikeln om beskattning av optioner och derivat. Här handlar det om vad som händer med premien i vart och ett av sex scenarier och vilket år den hör till.

Om du beskattas enligt näringsskattelagen (NärSkL) gäller andra regler: enligt punkt 2.4 är utställarens premie då på vissa villkor skattepliktig först det år då optionen avslutas, utnyttjas eller förfaller. Det fallet tas inte upp här.

Du köpte en option

• Den förföll. Du förlorar premien som du betalat (punkt 2.3). När ett derivatinstrument som handlas på en reglerad marknad förfaller jämställs det med överlåtelseförlust (punkt 2.5, ISkL 50 §). Detsamma gäller marknader utanför EES som jämställs med reglerade marknader, även de nationella värdepappersbörser i USA som registrerats av SEC. Enligt punkt 2.5 upphör optionen på slutdagen. Något separat om förlustens skatteår står inte i anvisningen; PnlTrack hänför förlusten till året för slutdagen.
• Du sålde före förfallodagen. Resultatet är skillnaden mellan erhållen och betald premie (punkt 2.2 och 2.4). Det är överlåtelsevinst eller -förlust för det år då försäljningen gjordes (Vinster och förluster från överlåtelse av egendom, kapitel 6; ISkL 110 a §).
• Du utnyttjade den. Köpoption: premien med handelskostnader blir en del av aktiernas anskaffningspris (punkt 2.4, HFD 2012:69). Skatten kommer när du säljer aktierna. Säljoption: från överlåtelsepriset dras den sålda nyttighetens anskaffningsutgift och den betalda premien, eller alternativt den presumtiva anskaffningsutgiften (samma punkt). Indexoption som redovisas netto: överlåtelsevinsten är inkomst för redovisningsåret (samma punkt).

Du ställde ut (sålde) en option

Huvudregeln i punkt 2.4: premien som optionsutställaren får är skattepliktig inkomst under det skatteår då premien har kunnat lyftas av utställaren. Den räknas som inkomst av överlåtelse av egendom, och den presumtiva anskaffningsutgiften kan dras av från den (HFD 9.9.1999/2410).

• Den förföll. Enligt regeln i punkt 2.4 är premien inkomst för året då den erhölls. Förfalloåret nämner anvisningen bara för den som beskattas enligt NärSkL.
• Du stängde positionen. Resultatet är skillnaden mellan erhållen och betald premie (punkt 2.4). Sker utställandet och stängningen samma år är saken klar. Sker de olika år säger anvisningen inte hur resultatet fördelas (se ”Där anvisningen inte svarar”).
• Optionen utnyttjades mot dig. Om aktier anskaffas genom optionen är den erhållna premien med handelskostnader en del av aktiernas anskaffningspris (punkt 2.4, HFD 2012:69): för en utställd säljoption är aktiernas anskaffningspris lösenpriset minus premien. Om en utställd köpoption, där du lämnar ifrån dig aktier, säger anvisningen inget direkt.

Exempel per år: premie 2025, förfall 2026

I november 2025 ställer du ut en säljoption och får en premie på 300 €. Den förfaller i januari 2026. Tre möjliga förlopp:

• Den förfaller. 300 € är inkomst för 2025 (punkt 2.4). År 2026 uppstår ingen ny inkomst.
• Du stänger i januari 2026 för 100 €. Affärens resultat är +200 €. Hur det fördelas på 2025 och 2026 säger anvisningen inte direkt.
• Den utnyttjas i januari 2026. Du köper aktierna till lösenpriset och premien sänker deras anskaffningspris (HFD 2012:69). Skatten kommer när du säljer aktierna. Hur detta går ihop med regeln om erhållandeåret när utnyttjandet sker först året därpå tar anvisningen inte upp.

Streckade celler visar var källan inte ger något direkt svar.

Där anvisningen inte svarar – och hur PnlTrack räknar

• Stängning året därpå. Ingen direkt formulering finns. PnlTrack hänför hela resultatet (premien minus stängningspriset) till stängningsåret och visar en varning med båda åren och beloppen, så att du själv kan avgöra eller fråga Skatteförvaltningen.
• Utnyttjande året därpå. PnlTrack sänker aktiernas anskaffningspris med premien (HFD 2012:69) och visar den inte som separat inkomst för året då optionen ställdes ut.
• En utställd köpoption utnyttjas. Anvisningen beskriver inte fallet direkt. PnlTrack lägger premien till försäljningspriset för de levererade aktierna – det är vår tolkning, inte bekräftad av källan.
• Affärsdag och ”kunnat lyftas”. Anvisningen talar om året då premien kunnat lyftas. PnlTrack använder affärsdagen för optionsförsäljningen. Görs affären de sista dagarna i december och pengarna bokförs i januari kan det bli olika år. Anvisningen tar inte upp detta.

Vad du deklarerar

• Inkomstslag. Enligt punkt 2.4 tillämpas bestämmelserna om överlåtelsevinst på optioner, alltså är det kapitalinkomst.
• Var. På vero.fi finns en deklarationsanvisning för vinster från försäljning av värdepapper; på papper deklareras överlåtelser av värdepapper på blankett 9A. Optioner nämns inte separat där, så vi anger inte någon särskild punkt för optioner här.
• Förluster. Överlåtelseförlust dras av från överlåtelsevinster under skatteåret och de fem följande åren (punkt 2.5). Förlust på ett OTC-derivat eller på en marknad som inte jämställs med en reglerad marknad är inte avdragsgill (punkt 7). Mer: avdrag för försäljningsförlust.
• Valuta. Premier i dollar räknas om till euro. Hur kursen påverkar resultatet: plus i dollar, minus i euro.